本周二农产，A股农产品股票出现久违的集体拉升。生猪养殖龙头牧原股份盘中涨超6%，温氏股份跟涨了。种业板块的隆平高科、大北农也放量走高，成交额较前一交易日放大近四成品股票异。一位华东私募交易员在电话里跟我说，农产品股票向来不按常理出牌了，这次异动背后是猪价、天气和政策的“三角关系”。生猪价格从4月中旬的每公斤14.2元反弹至15.8元，南方暴雨影响出栏动猪动农，二次育肥进场的。
饲料成本端，玉米和豆粕期货回落，养殖利润修复。农产品股票中的养殖股最先反应。个人观察，能繁母猪存栏仍高于正常保有量价天，这轮反弹更像情绪修复，不是产能反转。某券商农业分析师在晨会纪要里直言。
猪价短期有支撑，三季度供应压力仍在了。厄尔尼诺预期升温了，白糖、气政期搅棕榈油期货率先异动，映射到股票市场，农产品股票中的糖业股如中粮糖业、南宁糖业连续收阳。种业方面的，转基因玉米和大豆商业化品种审定消息落地，大北农、策预登海种业获得资金关注。一位种业公司中层在朋友圈晒出试验田照片，配文“政策窗口比天气更热”的。农产品股票的炒作逻辑从涨价预期转向政策红利。切换在往年并不多见。大豆、菜籽进口成本汇率和海运，业板粮油加工股京粮控股、苏垦农发表现分化了。
海关数据显示，前4个月大豆进口量同比减少，港口库存偏高的。农产品股票内部差异极大。不能一概而论。某期货公司研究员提醒，天气市一般来去匆匆的，降雨兑现，多头可能迅速离场的。
我自己跟踪的几只有机农业概念股吧？基本面并未改善的，股价却跟着农产品股票板块脉冲，背离需要警惕。农产品股票的行情短促。像夏日雷阵雨。真正值得盯住的信号，是能繁母猪存栏连续三个月下降、转基因种子销售放量，以及白糖主产区广西的甘蔗收购价。一个做多生猪期货的朋友最近把仓位期货换还有了农产品股票，理由是股票能扛住波动。
他的选择对不对，三季度见分晓。至少眼下，农产品股票的热度还没退。
